Wie stark überschneiden sich zwei ETFs? Zwei Fonds direkt vergleichen

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Sie besitzen zwei breite ETFs – oder überlegen, einen zweiten hinzuzunehmen – und die eigentliche Frage ist einfach: Wie stark überschneiden sie sich tatsächlich? Zwei Fonds können unterschiedliche Namen tragen und trotzdem dieselben Mega-Caps mit nahezu denselben Gewichtungen halten. In diesem Fall bringt der zweite Fonds weit weniger Diversifikation, als das Etikett verspricht.

Genau diese Lücke schließt die neue Vergleichsansicht von Pecuniator. Laden Sie zwei parqet-X-Ray-Exporte nebeneinander, und sie zeigt Ihnen Position für Position, was die beiden Fonds gemeinsam haben, was jeder hält und der andere nicht, und wo die Gewichtungen wirklich abweichen – alles offline, auf Ihrem eigenen Gerät.

Warum die Überschneidung zählt

Ein zweiter Welt-Aktien-ETF fühlt sich wie Diversifikation an. Steckt aber der Großteil seiner Gewichtung bereits in Ihrem ersten Fonds, besitzen Sie weitgehend dieselben Unternehmen doppelt – dieselbe Konzentration, dieselben Top Ten, nur auf zwei Tickern verteilt. Die Überschneidung ist die eine Zahl, die Ihnen sagt, ob ein Fonds Ihr Portfolio wirklich verbreitert oder es klammheimlich dupliziert.

Diese Antwort lässt sich aus zwei langen Positionslisten kaum abschätzen. Sie müssten Tausende ISINs von Hand abgleichen. Die Vergleichsansicht erledigt das in einer Sekunde.

So funktioniert der Vergleich

Werfen Sie zwei parqet-X-Ray-CSVs hinein – nennen wir sie A und B –, und Pecuniator gleicht jede Position über die ISIN ab und sortiert das Ergebnis in vier Registerkarten:

  • In beiden – die Positionen, die sich beide Fonds teilen, mit Gewicht und Wert jedes Fonds nebeneinander, sodass Sie sehen, wo sie übereinstimmen und wo einer stärker gewichtet ist.
  • Nur in A – was der erste Fonds hält und der zweite nicht.
  • Nur in B – was der zweite Fonds hinzufügt und im ersten fehlt.
  • Übersicht – die Eckzahlen: wie viele Positionen jede Datei enthält, wie viele gemeinsam sind und die Überschneidung, ausgedrückt nach Gewicht und nach Wert.

Geben Sie dem Ganzen eine echte Zahl

Prozente sind nützlich, aber Beträge wirken stärker. Geben Sie einen Portfoliobetrag ein oder übernehmen Sie ihn aus parqet, und der Vergleich bewertet jede Position auf beiden Seiten. Jetzt ist Nur in B keine abstrakte Liste mehr – es ist die tatsächliche Position, die der zweite Fonds hinzufügen würde und die Sie noch nicht besitzen, während der gemeinsame Block die Position ist, die Sie doppeln würden. Lassen Sie den Betrag leer, um nur die Gewichtungen zu vergleichen.

Es bleibt auf Ihrem Gerät

Der Vergleich liest die beiden CSV-Dateien lokal und führt den gesamten Abgleich auf Ihrem Gerät durch. Wie im Rest von Pecuniator berührt nichts aus Ihrem Portfolio das Netzwerk – kein Konto, kein Upload, kein Tracking. Die Zeile am unteren Fensterrand sagt es unmissverständlich: local-first – no data leaves this machine.

So vergleichen Sie zwei Fonds in Pecuniator

  1. Öffnen Sie in parqet jeden Fonds bzw. jedes Portfolio und exportieren Sie dessen X-Ray als CSV.
  2. Öffnen Sie Pecuniator und wechseln Sie zu Vergleichen.
  3. Laden Sie Datei A und Datei B.
  4. (Optional) Geben Sie Ihren Portfoliobetrag ein oder übernehmen Sie ihn aus parqet, um Werte statt nur Gewichtungen zu sehen.
  5. Lesen Sie quer über die Registerkarten In beiden, Nur in A, Nur in B und Übersicht.

Jede CSV mit den parqet-X-Ray-Spalten funktioniert, sodass Sie zwei ETFs, zwei ganze Portfolios oder einen einzelnen Fonds gegen Ihren Gesamtbestand vergleichen können. (All dies ist keine Anlageberatung – es ist lediglich ein klarerer Blick auf das, was Sie ohnehin besitzen.)

Jetzt holen

Der Vergleich ist Teil von Pecuniator 7.4.0. Sie haben die App bereits? Aktualisieren Sie einfach auf die neueste Version. Neu hier? Pecuniator ist eine Desktop-App für macOS und Windows – sehen Sie auf der Pecuniator-App-Seite, was die App alles kann. Sie arbeitet Hand in Hand mit dem X-Ray-Export von parqet, und wenn Sie zuerst die Länder- und Regionenaufschlüsselung eines einzelnen Portfolios möchten, beginnen Sie mit Parqet X-Ray CSV: Was man damit macht.

FAQ

Wie kann ich prüfen, wie stark sich zwei ETFs überschneiden?

Exportieren Sie die Positionen jedes Fonds als parqet-X-Ray-CSV und laden Sie beide in die Vergleichsansicht von Pecuniator. Sie gleicht die Positionen über die ISIN ab und teilt sie in drei Listen auf – in beiden enthalten, nur im ersten Fonds, nur im zweiten – plus eine Übersicht, die die gemeinsame Position nach Gewicht und nach Wert summiert. Alles läuft offline auf Ihrem Rechner.

Was bedeutet 'Fonds-Überschneidung' eigentlich?

Die Überschneidung ist die Menge der Positionen, die zwei Fonds gemeinsam haben. Zwei breite Welt-ETFs können auf dem Etikett unterschiedlich aussehen und trotzdem die meisten ihrer größten Positionen teilen – dieselben Mega-Caps mit ähnlichen Gewichtungen. Die Überschneidung sagt Ihnen, wie viel echte Diversifikation ein zweiter Fonds bringt und wie viel davon nur dupliziert, was Sie bereits besitzen.

Werden beim Vergleich zweier Fonds Daten irgendwohin gesendet?

Nein. Die Vergleichsansicht von Pecuniator liest die beiden CSV-Dateien lokal und führt den gesamten Abgleich auf Ihrem Gerät durch. Nichts aus Ihrem Portfolio verlässt Ihren Rechner – dasselbe Local-First-Prinzip wie im Rest der App.

Sehe ich auch den Wert hinter jeder Position, nicht nur Prozente?

Ja. Geben Sie einen Portfoliobetrag ein oder übernehmen Sie die Summe aus parqet, und Pecuniator bewertet jede gemeinsame und einzigartige Position für beide Fonds. Die Übersicht zeigt die gemeinsame Position dann sowohl als Gewichtungsanteil als auch als echte Geldsumme.